Quỹ tương hỗ - Hướng dẫn về các loại quỹ tương hỗ và cách chúng hoạt động

Quỹ tương hỗ là một nhóm tiền được thu thập từ nhiều nhà đầu tư nhằm mục đích đầu tư vào cổ phiếu Chứng khoán Chứng khoán là gì? Một cá nhân sở hữu cổ phần trong một công ty được gọi là cổ đông và có đủ điều kiện để yêu cầu một phần tài sản và thu nhập còn lại của công ty (nếu công ty bị giải thể). Các thuật ngữ "cổ phiếu", "cổ phiếu" và "vốn chủ sở hữu" được sử dụng thay thế cho nhau. , trái phiếu Kỳ hạn trái phiếu Kỳ hạn trái phiếu thường là các phần của chứng khoán được bảo đảm bằng thế chấp được cung cấp cùng một lúc và thường mang các mức rủi ro, phần thưởng và kỳ hạn khác nhau. Ví dụ: nghĩa vụ thế chấp có thế chấp (CMO) được cấu trúc với một số đợt đáo hạn vào các ngày khác nhau, mang các mức độ rủi ro khác nhau và trả lãi suất khác nhau. , hoặc chứng khoán khác.Các quỹ tương hỗ thuộc sở hữu của một nhóm các nhà đầu tư và được quản lý bởi các chuyên gia. Nói cách khác, quỹ tương hỗ là một tập hợp các chứng khoán Loại tài sản Một loại tài sản là một nhóm các phương tiện đầu tư giống nhau. Các loại hoặc loại tài sản đầu tư khác nhau - chẳng hạn như các khoản đầu tư có thu nhập cố định - được nhóm lại với nhau dựa trên việc có cấu trúc tài chính tương tự. Chúng thường được giao dịch trên các thị trường tài chính giống nhau và tuân theo các quy tắc và quy định giống nhau. thuộc sở hữu của một nhóm các nhà đầu tư và được quản lý bởi một nhà quản lý quỹ Người quản lý danh mục đầu tư Người quản lý danh mục đầu tư quản lý danh mục đầu tư bằng cách sử dụng quy trình quản lý danh mục gồm sáu bước. Tìm hiểu chính xác những gì người quản lý danh mục đầu tư làm trong hướng dẫn này. Người quản lý danh mục đầu tư là những chuyên gia quản lý danh mục đầu tư, với mục tiêu đạt được mục tiêu đầu tư của khách hàng. .

Hiểu cách hoạt động của các quỹ tương hỗ

Khi bạn mua một quỹ tương hỗ, bạn đang gộp tiền với các nhà đầu tư khác. Số tiền do bạn và các nhà đầu tư khác gộp lại được quản lý bởi một người quản lý quỹ, người đầu tư vào các tài sản tài chính như cổ phiếu, trái phiếu, v.v. Quỹ tương hỗ được quản lý hàng ngày. Dưới đây là sơ đồ về cách hoạt động của các quỹ tương hỗ:

Cách các quỹ tương hỗ hoạt động - Sơ đồ

Các loại quỹ tương hỗ phổ biến

Có sáu loại quỹ tương hỗ phổ biến:

1. Quỹ thị trường tiền tệ

Các quỹ thị trường tiền tệ đầu tư vào các chứng khoán có thu nhập cố định ngắn hạn. Ví dụ về chứng khoán có thu nhập cố định ngắn hạn sẽ là trái phiếu chính phủ, tín phiếu kho bạc, thương phiếu và chứng chỉ tiền gửi. Các loại quỹ này nói chung là một khoản đầu tư an toàn hơn nhưng có tiềm năng sinh lời thấp hơn các quỹ tương hỗ khác.

2. Quỹ thu nhập cố định

Các quỹ thu nhập cố định mua các khoản đầu tư trả một tỷ suất sinh lợi cố định. Loại quỹ tương hỗ này tập trung vào việc thu được lợi nhuận vào quỹ chủ yếu thông qua lãi suất.

3. Quỹ cổ phần

Quỹ cổ phần đầu tư vào cổ phiếu. Hơn nữa, có nhiều loại quỹ vốn chủ sở hữu khác nhau như quỹ chuyên về cổ phiếu tăng trưởng, cổ phiếu giá trị, cổ phiếu vốn hóa lớn, cổ phiếu vốn hóa trung bình, cổ phiếu vốn hóa nhỏ hoặc kết hợp các cổ phiếu này.

4. Quỹ cân bằng

Các quỹ cân bằng đầu tư vào sự kết hợp giữa cổ phiếu và chứng khoán có thu nhập cố định - thường theo tỷ lệ 40% vốn chủ sở hữu 60% thu nhập cố định. Mục đích của các quỹ này là tạo ra lợi nhuận cao hơn nhưng cũng giảm thiểu rủi ro thông qua chứng khoán có thu nhập cố định.

5. Quỹ chỉ số

Quỹ chỉ số nhằm mục đích theo dõi hiệu suất của một chỉ số cụ thể. Ví dụ: S&P hoặc TSX. Quỹ chỉ số đi theo chỉ số và đi lên khi chỉ số đi lên và đi xuống khi chỉ số đi xuống. Các quỹ chỉ số phổ biến vì chúng thường yêu cầu phí quản lý thấp hơn so với các quỹ khác (do người quản lý không cần phải nghiên cứu nhiều).

6. Quỹ đặc biệt

Các quỹ đặc biệt tập trung vào một phần rất nhỏ của thị trường như năng lượng, viễn thông, chăm sóc sức khỏe, công nghiệp, v.v.

Lợi ích của việc đầu tư vào quỹ tương hỗ

Có một số lợi ích chính khi đầu tư vào quỹ tương hỗ:

1. Quản lý chuyên nghiệp

Các quỹ tương hỗ được quản lý tích cực bởi một chuyên gia, người thường xuyên theo dõi danh mục đầu tư của quỹ. Ngoài ra, người quản lý có thể dành nhiều thời gian lựa chọn các khoản đầu tư hơn một nhà đầu tư bán lẻ.

2. Đa dạng hóa Đầu tư

Các quỹ tương hỗ cho phép đa dạng hóa đầu tư. Một quỹ tương hỗ đầu tư vào một số loại tài sản chứ không chỉ một cổ phiếu hay trái phiếu.

3. Tính thanh khoản

Các quỹ tương hỗ có tính thanh khoản cao. Nói chung, bạn có thể bán quỹ tương hỗ của mình trong một khoảng thời gian ngắn nếu cần.

Nhược điểm của Quỹ tương hỗ

Có những bất lợi quan trọng cần xem xét khi đầu tư vào quỹ tương hỗ:

1. Phí Quản lý và Chi phí Hoạt động

Các quỹ tương hỗ thường tính MER cao (phí quản lý và chi phí hoạt động). Điều này sẽ làm giảm lợi nhuận tổng thể. Ví dụ: nếu quỹ tương hỗ công bố lợi tức 1 năm là 10%, MER sẽ giảm lợi tức này.

2. Mất kiểm soát

Vì quỹ tương hỗ được quản lý bởi một người quản lý, nên sẽ mất quyền kiểm soát khi đầu tư vào quỹ tương hỗ. Hãy nhớ rằng bạn đang cho người khác quản lý số tiền của mình khi đầu tư vào quỹ tương hỗ.

3. Hiệu suất kém

Lợi nhuận quỹ tương hỗ không được đảm bảo. Trên thực tế, theo nghiên cứu, phần lớn các quỹ tương hỗ không thể đánh bại các chỉ số thị trường chính như S&P 500. Ngoài ra, các quỹ tương hỗ không được bảo hiểm trước các khoản lỗ.

Tài nguyên liên quan

Phát triển người chăm sóc của bạn như một nhà phân tích tài chính chuyên nghiệp Chứng chỉ FMVA® Tham gia cùng hơn 350.600 sinh viên làm việc cho các công ty như Amazon, JP Morgan và Ferrari với các khóa học định giá và mô hình tài chính trực tuyến của Finance. Để thăng tiến sự nghiệp, những nguồn bổ sung này từ Tài chính sẽ rất hữu ích.

  • Quỹ của Quỹ Quỹ của Quỹ (FOF) Quỹ của Quỹ (FOF) là một phương tiện đầu tư trong đó quỹ đầu tư vào danh mục đầu tư bao gồm cổ phiếu của các quỹ khác.
  • Hướng dẫn giao dịch & đầu tư của Tài chính Đầu tư & Giao dịch Chứng khoán Thu nhập Cố định được thiết kế dưới dạng tài nguyên tự học để học cách giao dịch theo tốc độ của riêng bạn. Duyệt qua hàng trăm bài báo về giao dịch, đầu tư và các chủ đề quan trọng để các nhà phân tích tài chính biết. Tìm hiểu về các loại tài sản, định giá trái phiếu, rủi ro và lợi tức, cổ phiếu và thị trường chứng khoán, ETF, động lượng, kỹ thuật
  • Đầu tư: Hướng dẫn cho người mới bắt đầu Đầu tư: Hướng dẫn cho người mới bắt đầu Hướng dẫn đầu tư cho người mới bắt đầu của Tài chính sẽ dạy cho bạn những điều cơ bản về đầu tư và cách bắt đầu. Tìm hiểu về các chiến lược và kỹ thuật giao dịch khác nhau và về các thị trường tài chính khác nhau mà bạn có thể đầu tư vào.
  • So sánh các chứng chỉ tài chính Các chứng chỉ tài chính hàng đầu Danh sách các chứng chỉ tài chính hàng đầu. Tìm hiểu tổng quan về các chứng chỉ tài chính tốt nhất dành cho các chuyên gia trên khắp thế giới làm việc trong lĩnh vực này. Hướng dẫn này so sánh 6 chương trình hàng đầu để trở thành nhà phân tích tài chính được chứng nhận từ các nhà cung cấp chương trình khác nhau như CFA, CPA, CAIA, CFP, FRM, FMVA