Tổng lợi nhuận hàng năm - Tổng quan, Công thức, Ứng dụng

Tổng lợi nhuận hàng năm là lợi nhuận thu được từ một khoản đầu tư mỗi năm. Nó được tính dưới dạng trung bình hình học của lợi nhuận mỗi năm kiếm được trong một khoảng thời gian. Nó còn được gọi là Tỷ lệ tăng trưởng hàng năm tổng hợp (CAGR) CAGR là viết tắt của Tỷ lệ tăng trưởng hàng năm tổng hợp. Đây là thước đo tốc độ tăng trưởng hàng năm của khoản đầu tư theo thời gian, có tính đến ảnh hưởng của lãi kép. .

Tổng lợi nhuận hàng năm

Tỷ suất lợi nhuận hàng năm cho phép các nhà đầu tư so sánh các khoản đầu tư với các khoảng thời gian khác nhau. Mặc dù nó cung cấp cho các nhà đầu tư bản xem trước hiệu suất của các khoản đầu tư, nhưng tổng lợi nhuận hàng năm không gợi ý bất kỳ điều gì về sự biến động giá cả hoặc tính không thể đoán trước của các khoản đầu tư.

Công thức tính Tổng thu nhập hàng năm

1. Nếu nhà đầu tư được cung cấp tỷ suất lợi nhuận hàng năm cho mỗi năm trong thời gian đầu tư, thì tổng lợi nhuận hàng năm được tính theo công thức sau:

Tổng lợi nhuận hàng năm - Công thức

Ở đâu:

  • R 1 là lợi tức hàng năm của năm 1
  • R 2 là lợi tức hàng năm của năm thứ 2, v.v.
  • n là số năm

Ví dụ, một nhà đầu tư trước đây đã mua 150 cổ phiếu với giá 20 đô la mỗi cổ phiếu và quyết định giữ số cổ phiếu này trong hai năm. Cổ phiếu tăng 15% trong năm hiện tại và tăng 12% vào năm sau. Tổng lợi tức hàng năm của khoản đầu tư được giữ trong hai năm sẽ là bao nhiêu?

Tính toán mẫu

Nhà đầu tư kiếm được lợi nhuận 13,5% mỗi năm trong hai năm nắm giữ cổ phiếu.

2. Nếu lợi nhuận tích lũy được biết, tổng lợi nhuận hàng năm có thể được tính cho một thời kỳ nhất định và thời gian đầu tư không cần tính bằng năm. Một khoản đầu tư có thể được giữ trong một số ngày nhất định và trong trường hợp đó, tổng lợi nhuận hàng năm có thể được tính bằng công thức:

Tổng lợi nhuận hàng năm - Công thức số ngày nắm giữ

Ở đâu:

  • R là lợi nhuận tích lũy

Ví dụ: giả sử một nhà đầu tư tổ chức khoản đầu tư trong 650 ngày, thu được lợi nhuận tích lũy là 15,75%. Tổng lợi tức đầu tư hàng năm sẽ là bao nhiêu?

Tổng lợi nhuận hàng năm - Số ngày giữ

Ở đây, một khoản đầu tư cung cấp lợi nhuận tổng hợp là 15,75% sẽ kiếm được tổng lợi nhuận hàng năm là 8,56%.

3. Nếu một nhà đầu tư được cung cấp giá trị đô la ban đầu và cuối cùng của khoản đầu tư, thì tổng lợi nhuận hàng năm có thể được tính bằng công thức sau:

Tổng thu nhập hàng năm - Công thức giá trị đô la ban đầu và cuối cùng

Ví dụ, giả sử rằng một nhà đầu tư trước đây đã mua 100 cổ phiếu với giá 12 đô la mỗi cổ phiếu và quyết định giữ cổ phiếu trong hai năm. Nhà đầu tư nhận được $ 1,50 cho mỗi cổ phiếu bằng tiền mặt mỗi năm. Sau hai năm, nhà đầu tư quyết định bán tất cả cổ phiếu với giá 15 đô la. Tỷ suất sinh lợi trong hai năm mà nhà đầu tư sở hữu cổ phiếu là bao nhiêu?

Giá trị ban đầu của khoản đầu tư = $ 12 * 100 = $ 1.200

Tiền mặt nhận được dưới dạng cổ tức trong khoảng thời gian hai năm = $ 1,50 * 100 * 2 = $ 300

Giá trị từ việc bán cổ phiếu = $ 15 * 100 = $ 1.500

Do đó, giá trị cuối cùng của khoản đầu tư = $ 300 + $ 1.500 = $ 1.800

Tổng lợi nhuận hàng năm:

Tính toán mẫu 3

Do đó, nhà đầu tư kiếm được lợi tức hàng năm là 22,47% trên khoản đầu tư.

Ứng dụng thực tế

  • Các công ty sử dụng tổng lợi nhuận hàng năm để dự báo hoạt động tài chính của họ với giả định rằng các điều kiện hiện tại sẽ áp dụng.
  • Định kỳ hàng năm giúp người nộp thuế chuyển đổi các kỳ tính thuế dưới một năm sang kỳ hàng năm, giúp người nộp thuế lập kế hoạch hiệu quả.
  • Lãi suất vay và đầu tư ngắn hạn được tổng hợp hàng năm để so sánh.

Lợi nhuận tuyệt đối so với Tổng lợi nhuận hàng năm

Lợi tức tuyệt đối hoặc tổng lợi nhuận cho biết hoạt động đầu tư không liên quan đến thời gian đầu tư. Nó cho nhà đầu tư biết số tiền kiếm được từ khoản đầu tư và đo lường phần trăm lãi hoặc lỗ đối với giá trị đầu tư ban đầu.

Ví dụ: nếu một nhà đầu tư đầu tư 20.000 đô la và nhận được 25.000 đô la vào cuối ba năm, khoản đầu tư cung cấp tổng lợi nhuận là (25.000 - 20.000) / 20.000 = 0,25 (tức là 25%). Tuy nhiên, nó không xem xét khoảng thời gian ba năm mà chủ đầu tư dành cho bảo mật.

Mặc dù việc tính toán lợi nhuận tuyệt đối rất đơn giản, nhưng nó không thể được sử dụng để so sánh các khoản đầu tư với các khoảng thời gian khác nhau. Ngược lại, tổng lợi tức hàng năm thể hiện lợi tức đầu tư Tỷ lệ hoàn vốn đầu tư (ROI) Tỷ lệ hoàn vốn đầu tư (ROI) là một thước đo hiệu suất được sử dụng để đánh giá lợi nhuận của một khoản đầu tư hoặc so sánh hiệu quả của các khoản đầu tư khác nhau. trong điều kiện một năm. Do đó, có thể dễ dàng so sánh các khoản đầu tư với các khung thời gian khác nhau.

Ví dụ, giữa hai khoản đầu tư có tổng lợi nhuận hàng năm tương ứng là 8,5% và 9,8%, sẽ là hợp lý để chọn cái sau. Tổng lợi tức hàng năm xem xét ảnh hưởng của lãi kép và dự án hoặc giảm khoảng thời gian hoàn vốn tuyệt đối xuống một năm.

Bài học rút ra chính

  • Tổng lợi nhuận hàng năm là lợi nhuận mà một khoản đầu tư kiếm được mỗi năm trong một khoảng thời gian nhất định.
  • Nó rất hữu ích khi so sánh các khoản đầu tư với các khoảng thời gian khác nhau.
  • Tổng lợi nhuận hàng năm có thể được sử dụng để dự báo hiệu suất của một tài sản hoặc một công ty. Tuy nhiên, do sự biến động của thị trường và các điều kiện khác, các dự đoán không thể được đảm bảo.

Nhiêu tai nguyên hơn

Finance là nhà cung cấp chính thức Chứng nhận CBCA ™ Ngân hàng & Tín dụng được chứng nhận (CBCA) ™ Chứng chỉ CBCA ™ được Chứng nhận Ngân hàng & Nhà phân tích tín dụng (CBCA) ™ là tiêu chuẩn toàn cầu dành cho các nhà phân tích tín dụng bao gồm tài chính, kế toán, phân tích tín dụng, phân tích dòng tiền, mô hình giao ước, hoàn trả khoản vay và hơn thế nữa. chương trình chứng nhận, được thiết kế để biến bất kỳ ai thành nhà phân tích tài chính đẳng cấp thế giới.

Để tiếp tục học hỏi và phát triển kiến ​​thức của bạn về phân tích tài chính, chúng tôi thực sự khuyên bạn nên sử dụng các nguồn bổ sung bên dưới:

  • Lợi tức kép liên tục Lợi tức kép liên tục Lợi tức kép liên tục là điều xảy ra khi tiền lãi kiếm được từ một khoản đầu tư được tính toán và tái đầu tư trở lại vào tài khoản trong một số khoảng thời gian vô hạn. Tiền lãi được tính trên số tiền gốc và tiền lãi cộng dồn trong các khoảng thời gian nhất định
  • Máy tính CAGR Máy tính CAGR Máy tính CAGR này sẽ giúp bạn xác định Tỷ lệ tăng trưởng hàng năm của một khoản đầu tư. CAGR là một thước đo tuyệt vời về tăng trưởng, vì nó tách biệt tác động của lãi kép lên tăng trưởng, mà đôi khi bị che giấu trên các chỉ số khác về tăng trưởng. CAGR là viết tắt của tốc độ tăng trưởng kép hàng năm.
  • Tỷ lệ hoàn vốn Tỷ lệ hoàn vốn Tỷ lệ hoàn vốn (ROR) là khoản lãi hoặc lỗ của một khoản đầu tư trong một khoảng thời gian tương ứng với chi phí ban đầu của khoản đầu tư được biểu thị bằng phần trăm. Hướng dẫn này dạy các công thức phổ biến nhất
  • Đầu tư: Hướng dẫn cho người mới bắt đầu Đầu tư: Hướng dẫn cho người mới bắt đầu Hướng dẫn đầu tư cho người mới bắt đầu của Tài chính sẽ dạy cho bạn những điều cơ bản về đầu tư và cách bắt đầu. Tìm hiểu về các chiến lược và kỹ thuật giao dịch khác nhau cũng như về các thị trường tài chính khác nhau mà bạn có thể đầu tư vào.