Vốn chủ sở hữu âm - Tổng quan, Hàm ý, Ví dụ

Khái niệm vốn chủ sở hữu âm phát sinh khi giá trị của một tài sản (được tài trợ bằng nợ) giảm xuống dưới số tiền vay / thế chấp mà ngân hàng nợ để đổi lấy tài sản Tài sản hữu hình Tài sản hữu hình là tài sản có hình thức vật chất và giữ giá trị đó. Ví dụ bao gồm tài sản, nhà máy và thiết bị. Tài sản hữu hình được nhìn thấy và cảm nhận được và có thể bị phá hủy do hỏa hoạn, thiên tai hoặc tai nạn. Mặt khác, tài sản vô hình thiếu hình thức vật chất và bao gồm những thứ như tài sản trí tuệ. Nó thường xảy ra khi giá trị của tài sản mất giá nhanh chóng trong suốt thời gian sử dụng, dẫn đến vốn chủ sở hữu cho người vay bị âm.

Công bằng bị bác bỏ

Tóm lược

  • Vốn chủ sở hữu âm xảy ra khi giá trị của một tài sản đi vay giảm xuống dưới giá trị của khoản vay / thế chấp được thực hiện thay cho tài sản đó.
  • Vốn chủ sở hữu cổ đông âm là một khái niệm tương tự, theo đó công ty phải chịu các khoản lỗ lớn hơn tổng giá trị của các khoản thanh toán cho cổ đông và thu nhập tích lũy từ các kỳ trước.
  • Đối với tài sản, âm vốn chủ sở hữu có thể xuất hiện do giảm giá trị tài sản hoặc đối với các công ty nếu có một khoản cổ tức lớn được trả, hoặc có lỗ lũy kế đáng kể.

Vốn chủ sở hữu dương là gì?

Để hiểu rõ hơn về vốn chủ sở hữu âm, điều quan trọng là trước tiên chúng ta phải hiểu vốn chủ sở hữu dương là gì. Một tài sản điển hình được tài trợ bởi một khoản vay được biểu thị là vốn chủ sở hữu dương.

Ví dụ, một người đặt một phần tiền làm khoản trả trước và mua một căn nhà. Bởi vì người đó không trả toàn bộ số tiền của ngôi nhà, nhưng anh ta vẫn sở hữu tài sản, nó được tính là vốn chủ sở hữu dương.

Vốn chủ sở hữu dương có thể tăng lên khi giá trị của tài sản đi vay tăng lên hoặc số tiền nợ ngân hàng thay cho tài sản giảm xuống.

Vốn chủ sở hữu âm - Hàm ý

Vốn chủ sở hữu âm có thể chiếm ưu thế trong một số trường hợp. Dưới đây, chúng tôi xác định ba tình huống và mô tả tác động của nó đối với các bên liên quan:

1. Vốn chủ sở hữu âm cho một tài sản

Vốn chủ sở hữu âm đối với tài sản là phổ biến trong lĩnh vực nhà ở và ô tô. Một ngôi nhà hoặc ô tô thường được tài trợ thông qua một số loại nợ (chẳng hạn như khoản vay ngân hàng hoặc thế chấp). Giá nhà có thể giảm do giá bất động sản biến động và giá xe hơi có thể giảm do sử dụng nhanh (Phương pháp khấu hao theo phương pháp khấu hao Các loại phương pháp khấu hao phổ biến nhất bao gồm đường thẳng, số dư giảm dần kép, đơn vị sản xuất, và tổng của các chữ số năm. Có nhiều công thức khác nhau để tính khấu hao tài sản. Chi phí khấu hao được sử dụng trong kế toán để phân bổ nguyên giá của tài sản hữu hình trong suốt thời gian sử dụng của nó.). Khi giá trị của tài sản giảm xuống dưới số tiền vay / thế chấp, nó dẫn đến âm vốn chủ sở hữu.

Một khái niệm liên quan khác là khấu hao âm. Nó xảy ra khi giá trị của tài sản không đổi, nhưng số dư nợ tăng lên. Nó có thể là do người đi vay không hoàn trả đủ cho người cho vay.

2. Vốn cổ đông âm

Đối với các công ty niêm yết, đôi khi, số dư âm có thể xuất hiện cho mục vốn chủ sở hữu của bảng cân đối kế toán. Điều này xảy ra khi các khoản nợ phải trả của công ty vượt quá tài sản của nó và về mặt tài chính hơn, công ty phát sinh các khoản lỗ lớn hơn tổng giá trị các khoản thanh toán cho cổ đông và thu nhập lũy kế từ các kỳ trước.

Một ví dụ điển hình của vốn chủ sở hữu cổ đông âm là khi các khoản cổ tức đáng kể được thực hiện cho các nhà đầu tư, điều này làm xói mòn lợi nhuận giữ lại Lợi nhuận giữ lại Công thức thu nhập để lại biểu thị tất cả thu nhập ròng tích lũy được tạo ra từ tất cả các khoản cổ tức trả cho cổ đông. Lợi nhuận giữ lại là một phần của vốn chủ sở hữu trên bảng cân đối kế toán và đại diện cho phần lợi nhuận của doanh nghiệp không được phân phối dưới dạng cổ tức cho cổ đông mà thay vào đó được dành để tái đầu tư và làm cho vốn chủ sở hữu của công ty đi vào vùng âm. Nó thường là dấu hiệu của tình trạng kiệt quệ tài chính đối với công ty.

3. Giá trị ròng âm

Giá trị ròng được sử dụng trong ngữ cảnh của cá nhân. Một người có vốn chủ sở hữu âm được cho là có giá trị ròng âm, về cơ bản có nghĩa là nợ phải trả của người đó vượt quá tài sản mà anh ta sở hữu.

Một ví dụ phổ biến về những người có giá trị ròng âm là sinh viên có hạn mức tín dụng học vấn. Mặc dù các khoản vay dành cho sinh viên cho phép mọi người có được nền giáo dục, do đó giúp họ ổn định hơn về tài chính, nhưng nó không thể được coi là một tài sản vật chất. Vì vậy, trong khi khoản vay sinh viên đang được hoàn trả, người sở hữu khoản vay có giá trị ròng âm.

Ví dụ về công bằng âm trong thế giới thực

Vốn chủ sở hữu âm cho một tài sảnHình 2: Vốn chủ sở hữu âm cho một tài sản

Lịch trình trả dần khoản vayHình 3: Lịch trình trả dần khoản vay

Hình 2 minh họa một ví dụ về cách tính vốn chủ sở hữu âm trong thế giới thực. Một người mua một chiếc ô tô trị giá 50.000 đô la trên thị trường, và anh ta tài trợ cho nó bằng một khoản vay với lãi suất 5%, cần phải trả trong năm năm.

Sử dụng dữ liệu đã cho, chúng ta có thể xây dựng một khoản khấu hao khoản vay Phân bổ khấu hao đề cập đến hành động thanh toán một khoản nợ thông qua các khoản thanh toán nhỏ hơn đã được lên lịch, xác định trước. Ở hầu hết mọi khu vực áp dụng khấu hao theo kỳ hạn, các khoản thanh toán này được thực hiện dưới hình thức gốc và lãi. Thuật ngữ này cũng liên quan chặt chẽ đến khái niệm khấu hao. lịch trình tương tự như trong Hình 3 (một số hàng được ẩn để đơn giản hóa). Khoản thanh toán hàng tháng là $ 1,063 (bao gồm trả nợ gốc và lãi suất).

Giả sử người đó lái ô tô đi 200.000 km trong vòng hai năm và sau đó muốn kinh doanh chiếc xe đó. Vì chiếc xe đã được sử dụng quá nhiều, việc mất giá và số km đi lại cao đã khiến chiếc xe được định giá 10.000 USD trên thị trường.

Trở lại với lịch trình phân bổ khoản vay của chúng tôi (Hình 3), số tiền chưa thanh toán của khoản vay là $ 28.460 vào cuối hai năm. Chúng ta có thể thấy rằng có một sự khác biệt lớn là $ 18.460 giữa giá trị của khoản vay và giá trị của tài sản. Số tiền là âm vốn chủ sở hữu.

Nhiêu tai nguyên hơn

Finance là nhà cung cấp chính thức của Chứng nhận CBCA ™ Ngân hàng & Tín dụng được Chứng nhận toàn cầu (CBCA) ™ Chứng chỉ CBCA ™ được Chứng nhận về Ngân hàng & Nhà phân tích Tín dụng (CBCA) ™ là tiêu chuẩn toàn cầu dành cho các nhà phân tích tín dụng bao gồm tài chính, kế toán, phân tích tín dụng, phân tích dòng tiền , lập mô hình giao ước, hoàn trả khoản vay và hơn thế nữa. chương trình chứng nhận, được thiết kế để giúp bất kỳ ai trở thành nhà phân tích tài chính đẳng cấp thế giới. Để tiếp tục thăng tiến sự nghiệp của bạn, các nguồn Tài chính bổ sung dưới đây sẽ hữu ích:

  • Tài chính cá nhân Tài chính cá nhân Tài chính cá nhân là quá trình lập kế hoạch và quản lý các hoạt động tài chính cá nhân như tạo thu nhập, chi tiêu, tiết kiệm, đầu tư và bảo vệ. Quá trình quản lý tài chính cá nhân của một người có thể được tóm tắt trong một ngân sách hoặc kế hoạch tài chính.
  • Dự báo các mục hàng của Bảng cân đối kế toán Dự báo các Mục hàng trong Bảng cân đối Dự báo các mục hàng trong bảng cân đối liên quan đến việc phân tích vốn lưu động, PP&E, vốn cổ phần nợ và thu nhập ròng. Hướng dẫn này chia nhỏ cách tính toán
  • Báo cáo lợi nhuận giữ lại Báo cáo lợi nhuận giữ lại Báo cáo lợi nhuận giữ lại cung cấp tổng quan về những thay đổi trong lợi nhuận giữ lại của công ty trong một chu kỳ kế toán cụ thể. Nó được cấu trúc như một phương trình, sao cho nó mở ra với thu nhập giữ lại vào đầu kỳ báo cáo, thực hiện các điều chỉnh cho các mục như thu nhập ròng và cổ tức
  • Giá trị ròng hữu hình Giá trị ròng hữu hình Giá trị ròng hữu hình là ước tính giá trị ròng của một thực thể loại trừ tất cả các tài sản vô hình như bằng sáng chế, nhãn hiệu và tài sản trí tuệ,