Xếp hạng tín dụng là ý kiến của một cơ quan tín dụng cụ thể về khả năng và sự sẵn sàng của một tổ chức (chính phủ, doanh nghiệp hoặc cá nhân) trong việc hoàn thành các nghĩa vụ tài chính của mình một cách đầy đủ và đúng hạn đã được thiết lập. Xếp hạng tín dụng cũng cho biết khả năng con nợ sẽ vỡ nợ. Nó cũng đại diện cho rủi ro tín dụng Rủi ro tín dụng Rủi ro tín dụng là rủi ro mất mát có thể xảy ra do bất kỳ bên nào không tuân thủ các điều khoản và điều kiện của bất kỳ hợp đồng tài chính nào, về cơ bản, được thực hiện bởi một công cụ nợ - cho dù một khoản vay hay một đợt phát hành trái phiếu.
Tuy nhiên, xếp hạng tín dụng không phải là sự đảm bảo hoặc đảm bảo về một loại hoạt động tài chính của một công cụ nợ nhất định hoặc một con nợ cụ thể. Các ý kiến do cơ quan tín dụng cung cấp không thay thế ý kiến của cố vấn tài chính Cố vấn tài chính Cố vấn tài chính là một chuyên gia tài chính cung cấp lời khuyên và tư vấn về tài chính của một cá nhân hoặc tổ chức. Cố vấn tài chính có thể giúp các cá nhân và công ty đạt được mục tiêu tài chính của họ sớm hơn bằng cách cung cấp cho khách hàng các chiến lược và cách thức để tạo ra nhiều tài sản hơn hoặc người quản lý danh mục đầu tư Người quản lý danh mục Người quản lý danh mục đầu tư quản lý danh mục đầu tư bằng cách sử dụng quy trình quản lý danh mục gồm sáu bước. Tìm hiểu chính xác những gì người quản lý danh mục đầu tư làm trong hướng dẫn này. Người quản lý danh mục đầu tư là những chuyên gia quản lý danh mục đầu tư,với mục tiêu đạt được các mục tiêu đầu tư của khách hàng. .
Ai đánh giá xếp hạng tín dụng?
Cơ quan tín dụng đánh giá xếp hạng tín dụng của một con nợ bằng cách phân tích các thuộc tính định tính và định lượng của đối tượng được đề cập. Thông tin có thể được lấy từ thông tin nội bộ do đơn vị cung cấp, chẳng hạn như báo cáo tài chính đã được kiểm toán, báo cáo thường niên, cũng như thông tin bên ngoài như báo cáo của nhà phân tích, các bài báo đã xuất bản, phân tích tổng thể ngành và các dự báo.
Cơ quan tín dụng không tham gia vào giao dịch của thỏa thuận và do đó, được coi là đưa ra ý kiến độc lập và khách quan về rủi ro tín dụng do một tổ chức cụ thể thực hiện nhằm huy động tiền thông qua các khoản vay hoặc phát hành trái phiếu.
Hiện tại, có ba tổ chức tín dụng nổi tiếng kiểm soát 85% thị trường xếp hạng chung: Moody's Investor Services, Standard and Poor's (S&P) và Fitch Group. Mỗi cơ quan sử dụng các kiểu xếp hạng độc đáo, nhưng giống nhau một cách nổi bật để chỉ ra xếp hạng tín dụng.
Các loại xếp hạng tín dụng
Mỗi cơ quan tín dụng sử dụng thuật ngữ riêng của mình để xác định xếp hạng tín dụng. Điều đó nói rằng, các ký hiệu rất giống nhau giữa ba cơ quan tín dụng. Xếp hạng được chia thành hai nhóm: hạng đầu tư và hạng đầu cơ.
- Đầu tư cấp xếp hạng có nghĩa là đầu tư được coi là vững chắc bởi các cơ quan đánh giá và tổ chức phát hành có khả năng tôn vinh các điều khoản trả nợ. Các khoản đầu tư như vậy thường ít có giá cạnh tranh hơn so với các khoản đầu tư cấp đầu cơ.
- Các khoản đầu tư cấp độ đầu cơ có rủi ro cao và do đó, đưa ra mức lãi suất cao hơn để phản ánh chất lượng của các khoản đầu tư.
Người sử dụng xếp hạng tín dụng
Xếp hạng tín dụng được sử dụng bởi các nhà đầu tư, trung gian như ngân hàng đầu tư Danh sách các ngân hàng đầu tư hàng đầu Danh sách 100 ngân hàng đầu tư hàng đầu thế giới được sắp xếp theo thứ tự bảng chữ cái. Các ngân hàng đầu tư hàng đầu trong danh sách là Goldman Sachs, Morgan Stanley, BAML, JP Morgan, Blackstone, Rothschild, Scotiabank, RBC, UBS, Wells Fargo, Deutsche Bank, Citi, Macquarie, HSBC, ICBC, Credit Suisse, Bank of America Merril Lynch , người phát hành nợ, và các doanh nghiệp và tập đoàn.
- Cả nhà đầu tư tổ chức và cá nhân đều sử dụng xếp hạng tín dụng để đánh giá rủi ro liên quan đến việc đầu tư vào một đợt phát hành cụ thể, lý tưởng là trong bối cảnh toàn bộ danh mục đầu tư của họ.
- Các bên trung gian như chủ ngân hàng đầu tư sử dụng xếp hạng tín dụng để đánh giá rủi ro tín dụng và tiếp tục định giá các vấn đề nợ.
- Các tổ chức phát hành nợ như tập đoàn, chính phủ, thành phố, v.v., sử dụng xếp hạng tín dụng như một đánh giá độc lập về mức độ tín nhiệm và rủi ro tín dụng liên quan đến việc phát hành nợ của họ. Xếp hạng, ở một mức độ nào đó, có thể cung cấp cho các nhà đầu tư tiềm năng một ý tưởng về chất lượng của công cụ và loại lãi suất mà họ nên mong đợi từ nó.
- Các doanh nghiệp và tập đoàn đang tìm cách đánh giá rủi ro liên quan đến một giao dịch đối tác nhất định cũng sử dụng xếp hạng tín dụng. Họ có thể giúp các tổ chức đang tìm cách tham gia vào quan hệ đối tác hoặc liên doanh với các doanh nghiệp khác đánh giá tính khả thi của đề xuất.
Điểm tín dụng
Xếp hạng tín dụng được sử dụng để xác định mức độ tín nhiệm của một tổ chức, trong đó một tổ chức có thể là một cá nhân, một doanh nghiệp, một tập đoàn hoặc một quốc gia có chủ quyền. Trong trường hợp cho vay, xếp hạng được sử dụng để xác định xem liệu một khoản vay có nên được thực hiện ngay từ đầu hay không. Nếu quy trình tiến xa hơn, nó sẽ giúp quyết định thời hạn của khoản vay như ngày trả nợ, lãi suất, v.v.
Trong trường hợp phát hành trái phiếu, xếp hạng tín dụng cho biết mức độ xứng đáng của công ty hoặc khả năng của quốc gia có chủ quyền trong việc hoàn trả các khoản thanh toán trái phiếu đúng hạn. Nó giúp nhà đầu tư đánh giá xem có nên đầu tư vào trái phiếu hay không.
Tuy nhiên, điểm tín dụng hoàn toàn là để chỉ ra tình trạng tín dụng cá nhân của một cá nhân. Nó cho biết khả năng của cá nhân để thực hiện một tải trọng nhất định và khả năng của họ để tuân thủ các điều khoản và điều kiện của khoản vay, bao gồm cả lãi suất và ngày hoàn trả. Điểm tín dụng dành cho cá nhân được sử dụng bởi các ngân hàng, công ty thẻ tín dụng và các tổ chức cho vay khác phục vụ cá nhân.
Nguồn cung cấp bổ sung
Finance là nhà cung cấp chính thức của Chứng chỉ FMVA® Mô hình & Định giá Tài chính toàn cầu (FMVA) ™ Tham gia cùng hơn 350.600 sinh viên làm việc cho các công ty như Amazon, JP Morgan và chương trình chứng nhận Ferrari, được thiết kế để giúp bất kỳ ai trở thành nhà phân tích tài chính đẳng cấp thế giới . Để tiếp tục thăng tiến sự nghiệp của bạn, các nguồn Tài chính bổ sung dưới đây sẽ hữu ích:
- Các nhà phát hành trái phiếu Các nhà phát hành trái phiếu Có nhiều loại công ty phát hành trái phiếu khác nhau. Các công ty phát hành trái phiếu này tạo ra trái phiếu để vay vốn từ các trái chủ, được hoàn trả khi đáo hạn.
- Khả năng Nợ Khả năng Nợ Khả năng Nợ là tổng số nợ mà một doanh nghiệp có thể phải gánh chịu và hoàn trả theo các điều khoản của hợp đồng nợ.
- Điểm FICO Điểm FICO Điểm FICO, thường được gọi là điểm tín dụng, là một số có ba chữ số được sử dụng để đánh giá khả năng một người hoàn trả khoản tín dụng nếu cá nhân đó được cấp thẻ tín dụng hoặc nếu người cho vay cho họ vay tiền bạc. Điểm FICO cũng được sử dụng để giúp xác định lãi suất cho bất kỳ khoản tín dụng nào được gia hạn
- Hợp đồng cho vay Hợp đồng cho vay Hợp đồng cho vay là một thỏa thuận quy định các điều khoản và điều kiện của chính sách cho vay giữa người đi vay và người cho vay. Thỏa thuận mang lại cho người cho vay sự thoải mái trong việc hoàn trả khoản vay trong khi vẫn bảo vệ vị thế cho vay của họ. Tương tự, do sự minh bạch của các quy định, người vay có kỳ vọng rõ ràng về